2021 年，监管层出台多项政策引导股权投资市场规范化发展，鼓励提升直接融资比例，在此背景下，募资市场显著回暖，全年新募得 22,085.19 亿元，同比上升 84.5%，新募基金 6,979 支，同比上升 100.7%。2021 年我国募资市场实现补足式增长，新募基金数量及金额均破纪录。2022 年我国募资市场平稳发展，募资总量整体维持稳定，达 2 万亿元，同比下降 2.3%，新募基金数量达 7,061 支， 同比上升 1.2%。
资料来源：清科研究中心
随着宏观经济环境不断优化，2021 年中国股权投资市场热度空前，投资数量和投资金额实现双增长，均再创历史新高。大额融资案例在多个行业涌现，集中在硬科技、科创行业的战略投资和基石投资。2021 年，中国股权投资市场共发生 12,327 起投资案例，同比增加 4,768 起，同比增长 63.08%；投资总额达 14,228.70 亿元，同比增加 5,357.21 亿元，同比增长 60.39%。在经历 2021 年的补足式增长后，2022 年中国股权投资市场回归平稳，投资案例数和投资金额均有所降低，同 比分别下滑 13.6%和 36.2%。
资料来源：清科研究中心
股权投资机构项目退出方式一般包括 IPO、并购及股权转让等。退出渠道的 畅通性对创业投资机构投资收益的实现具有重要影响，由于历史 IPO 表现良好， 且注册制的平稳运行使得上市渠道日益畅通，被投企业 IPO 仍为主导退出方式。 2022 年第一季度中国股权投资市场共发生 731 笔退出案例，同比下降 31.7%，被 投企业 IPO 仍为主要退出方式，占比全部退出案例的 81.1%，其中 A 股贡献率 为 82.6%。
2013 年 6 月，国务院常务会议确定了加快发展多层次资本市场的多项政策， 包括将新三板试点扩大至全国，鼓励创新型和创业型中小企业融资发展。2013 年 7 月，国务院发布了《关于金融支持经济结构调整和转型升级的指导意见》，提 出了未来金融改革的 10 条改革政策（即金改国十条），更加明确了新三板扩容 至全国以及支持中小企业融资的政策预期。2013 年 11 月，中国证监会正式发布 推进新股发行体制改革意见，提出推进股票发行向注册制过渡。
2019 年，国内积极推进资本市场全面深化改革，科创板的推出、创业板改 革、新三板改革以及发行、上市、交易等基础制度改革的陆续实施。
2020 年是资本市场深化改革措施集中落地的重要一年，我国多层次资本市场体系更加完善， 为国内创业投资和私募股权投资市场提供更加便捷、更为丰富的退出选择。 科创板首批上市的 25 家企业中，创业投资及私募股权投资基金的渗透率超 过 90%。科创板在上市标准上对财务指标、股权结构上的放宽，在退出方式上增 加非公开转让，即在首发前股份限售期满后，除可按照现行规定实施减持外，还 可以采取非公开转让方式实施减持，以便创业投资、私募股权投资类资金的退出。
2019 年 8 月，国务院发布《关于支持深圳建设中国特色社会主义先行示范区的意见》，明确指出，要研究完善创业板发行上市、再融资和并购重组制度， 创造条件推动注册制改革。10 月，证监会发布《关于修改〈上市公司重大资产重 组管理办法〉的决定》，允许创业板借壳并配套融资。12 月，《深圳市建设中国 特色社会主义先行示范区的行动方案（2019~2025 年）》印发，首次提出“做好 深市全面实施注册制改革的准备工作”。同时，监管层领导在讲话中，明确提出 要推进创业板改革并试点注册制，完善发行上市、并购重组、再融资等基础制度。
2019 年 10 月，证监会发布《关于修改上市公司重大资产重组管理办法的决定》。 《重组办法》对上市公司的重大资产重组条件适当予以放宽放松。如为创业板公 司重组上市解禁，允许符合国家战略的高新技术产业和战略性新兴产业相关资产 在创业板重组上市；简化重组上市认定标准，取消“净利润”指标；将“累计首 次原则”计算期间进一步缩短至 36 个月；恢复重组上市配套融资等。重组上市 作为私募股权投资项目除 IPO 之外，另一条重要的退出途径，此次改革无疑对创 业投资及私募股权投资市场形成利好。
2020 年 6 月 12 日，证监会发布实施创业 板 IPO 注册管理办法、创业板再融资注册管理办法、创业板公司持续监管办法、 创业板公司保荐业务办法等涉及创业板改革并试点注册制的规章制度。深交所同 步发布创业板改革并试点注册制相关业务规则及配套细则。设置行业负面清单； 修改完善审核时限要求；允许亏损企业上市；明确日涨跌幅限制调整为 20%，同 步放宽相关基金涨跌幅至 20%；完善红筹企业上市及退市条件等。
第一章 股权投资行业发展综述
第一节 股权投资行业定义及分类
一、行业定义
二、行业分类
三、行业特性
第二节 股权投资行业统计标准
一、统计部门和统计口径
二、行业主要统计方法介绍
三、行业涵盖数据种类介绍
第三节 股权投资行业产业链分析
一、产业链结构分析
二、主要环节的增值空间
三、与上下游行业之间的关联性
四、行业产业链上游相关行业分析
1、股权投资行业成本构成
2、a行业发展状况及影响
3、b行业发展状况及影响
4、c行业发展状况及影响
五、行业下游产业链相关行业分析
1、股权投资下游行业分布
2、a行业发展状况及影响
3、b行业发展状况及影响
4、c行业发展状况及影响
六、上下游行业影响及风险提示
第二章 全球股权投资行业发展分析及趋势预测
第一节 全球股权投资行业的发展分析
一、全球股权投资行业发展情况
二、全球股权投资行业市场结构
三、全球股权投资行业竞争格局
四、全球股权投资行业趋势预测
五、全球股权投资行业重点企业
第二节 全球重点区域股权投资行业发展分析
一、美洲地区及国家股权投资行业发展分析
1、行业发展概况
2、行业发展环境分析
3、市场需求状况分析
4、行业趋势预测
二、欧洲地区及国家股权投资行业发展分析
1、行业发展概况
2、行业发展环境分析
3、市场需求状况分析
4、行业趋势预测
三、亚洲地区及国家股权投资行业发展分析
1、行业发展概况
2、行业发展环境分析
3、市场需求状况分析
4、行业趋势预测
四、其他
第三章 股权投资行业市场运行及发展分析
第一节 我国股权投资行业市场运行分析
一、我国股权投资行业市场现状分析
二、我国股权投资行业市场发展及预测
三、我国股权投资行业市场规模分析
四、我国股权投资行业市场前景展望
第二节 我国股权投资行业发展状况分析
一、我国股权投资行业发展阶段
二、我国股权投资行业发展总体概况
三、我国股权投资行业发展特点分析
四、我国股权投资行业商业模式分析
第三节 我国股权投资市场价格走势分析
一、股权投资市场定价机制组成
二、股权投资市场价格影响因素
三、2020-2022年股权投资价格走势分析
四、2022-2027年股权投资价格走势预测
第四章 我国股权投资行业整体运行指标分析
第一节 2020-2022年中国股权投资行业主体规模分析
一、企业数量结构分析
二、规模以上企业数量
三、行业从业人员数量
第二节 2020-2022年中国股权投资行业财务指标总体分析
一、行业盈利能力分析
1、我国股权投资行业销售利润率
2、我国股权投资行业成本费用售利润率
3、我国股权投资行业亏损面
二、行业偿债能力分析
1、我国股权投资行业资产负债比率
三、行业营运能力分析
1、我国股权投资行业应收帐款周转率
2、我国股权投资行业总资产周转率
3、我国股权投资行业流动资产周转率
四、行业发展能力分析
1、我国股权投资行业总资产增长率
2、我国股权投资行业利润总额增长率
第五章 2022-2027年我国股权投资市场供需形势分析
第一节 我国股权投资市场供需分析
一、2020-2022年我国股权投资行业供给情况
1、我国股权投资行业供给分析
2、重点企业市场占有份额
二、2020-2022年我国股权投资行业需求情况
1、股权投资行业需求市场
2、股权投资行业客户结构
3、股权投资行业需求的地区差异
三、2020-2022年我国股权投资行业供需平衡分析
第二节 股权投资市场应用状况及需求规模预测
一、疫情影响下股权投资市场总体需求分析
1、股权投资应用市场需求特征
2、股权投资应用市场需求变化
二、2022-2027年股权投资行业领域需求预测
三、后疫情时代股权投资行业需求规模预测
第六章 我国股权投资细分市场分析及预测
第一节 a市场分析预测
一、a市场分析预测
一、a技术发展进程
二、a市场规模分析
三、a市场竞争格局
四、a市场趋势预测
第二节 b市场分析预测
一、b技术发展进程
二、b市场规模分析
三、b市场竞争格局
四、b市场趋势预测
第三节 c市场分析预测
一、c技术发展进程
二、c市场规模分析
三、c市场竞争格局
四、c市场趋势预测
第四节 d市场分析预测
一、d技术发展进程
二、d市场规模分析
三、d市场竞争格局
四、d市场趋势预测
第七章 我国股权投资行业营销趋势及策略分析
第一节 股权投资行业销售渠道分析
一、营销分析与营销模式推荐
1、渠道构成
2、销售贡献比率
3、覆盖率
4、销售渠道效果
5、价值流程结构
6、渠道建设方向
二、股权投资营销环境分析与评价
1、国际环境下的股权投资
2、企事业需求下的股权投资
3、我国股权投资市场整体环境
三、销售渠道存在的主要问题
四、营销渠道发展趋势与策略
第二节 股权投资行业营销策略分析
一、中国股权投资营销概况
二、股权投资营销策略探讨
第八章 2022-2027年股权投资行业竞争形势及策略
第一节 行业总体市场竞争状况分析
一、股权投资行业竞争结构分析
1、现有企业间竞争
2、潜在进入者分析
3、替代品威胁分析
4、供应商议价能力
5、客户议价能力
二、股权投资行业企业间竞争格局分析
1、不同地域企业竞争格局
2、不同规模企业竞争格局
3、不同所有制企业竞争格局
三、股权投资行业集中度分析
1、市场集中度分析
2、集中度变化趋势
四、股权投资行业swot分析
1、股权投资行业优势分析
2、股权投资行业劣势分析
3、股权投资行业机会分析
4、股权投资行业威胁分析
第二节 中国股权投资行业竞争格局综述
一、股权投资行业竞争概况
二、股权投资行业主要企业竞争力分析
1、重点企业资产总计对比分析
2、重点企业从业人员对比分析
3、重点企业营业收入对比分析
4、重点企业利润总额对比分析
5、重点企业综合竞争力对比分析
第九章 2022-2027年股权投资行业前景及趋势预测
第一节 2022-2027年股权投资行业发展前景
一、2022-2027年股权投资行业发展潜力
二、2022-2027年股权投资发展前景展望
三、2022-2027年股权投资细分行业发展前景
第二节 2022-2027年股权投资市场发展趋势预测
一、2022-2027年股权投资行业发展趋势
1、技术发展趋势分析
2、产品发展趋势分析
二、2022-2027年股权投资市场规模预测
1、股权投资行业市场容量预测
2、股权投资行业销售收入预测
三、2022-2027年股权投资行业应用趋势预测
四、2022-2027年细分市场发展趋势预测
第三节 2022-2027年中国股权投资行业供需预测
一、2022-2027年中国股权投资行业供给预测
二、2022-2027年中国股权投资行业需求预测
三、2022-2027年中国股权投资行业供需平衡预测
第四节 影响企业经营的关键趋势
第十章 2022-2027年股权投资行业投融资发展机会与风险分析
第一节 股权投资行业投资特性分析
一、股权投资行业进入壁垒分析
二、股权投资行业盈利因素分析
三、股权投资行业盈利模式分析
第二节 股权投资行业投融资情况
一、行业资金渠道分析
二、固定资产投资分析
三、股权投资行业投资现状分析
1、2020-2021年股权投资行业投资状况回顾
2、2020-2022年中国股权投资行业风险投资状况
3、2020-2022年我国股权投资行业的投资态势
第三节 2022-2027年股权投资行业投资机会
一、产业链投资机会
二、细分市场投资机会
三、重点区域投资机会
第四节 2022-2027年股权投资行业投资风险及防范
一、政策风险及防范
二、技术风险及防范
三、供求风险及防范
四、宏观经济波动风险及防范
五、关联产业风险及防范
六、其他风险及防范
第十一章 股权投资行业投资战略研究
第一节 股权投资行业发展战略研究
一、战略综合规划
二、技术开发战略
三、业务组合战略
四、区域战略规划
五、产业战略规划
六、营销品牌战略
七、竞争战略规划
第二节 股权投资经营策略分析
一、股权投资市场细分策略
二、股权投资市场创新策略
三、品牌定位与品类规划
第三节 股权投资行业投资战略研究
第十二章 研究结论及投资建议
第一节 股权投资行业研究结论及建议
第二节 股权投资子行业研究结论及建议
第三节 思瀚产业研究院对股权投资行业投资建议
一、行业发展策略建议
二、行业投资方向建议
三、行业投资方式建议
图表目录
图表：股权投资行业生命周期
图表：股权投资行业产业链结构
图表：2020-2022年全球股权投资行业市场规模
图表：2020-2022年中国股权投资行业市场规模
图表：2020-2022年股权投资行业重要数据指标比较
图表：2020-2022年中国股权投资市场占全球份额比较
图表：2020-2022年股权投资行业产值分析
图表：2020-2022年股权投资行业销售产值
图表：2020-2022年股权投资行业销售收入
图表：2020-2021年股权投资行业利润总额
图表：2020-2021年股权投资行业资产总计
图表：2020-2021年股权投资行业负债总计
图表：2020-2022年股权投资行业竞争力分析
图表：2020-2022年股权投资市场价格走势
图表：2020-2022年股权投资行业主营业务收入
图表：2020-2022年股权投资行业主营业务成本
图表：2020-2022年股权投资行业销售费用分析
图表：2020-2022年股权投资行业管理费用分析
图表：2020-2022年股权投资行业财务费用分析
图表：2020-2022年股权投资行业销售毛利率分析
图表：2020-2022年股权投资行业销售利润率分析
图表：2020-2022年股权投资行业成本费用利润率分析
图表：2020-2021年股权投资行业总资产利润率分析
图表：2020-2022年股权投资行业产值分析
图表：2020-2022年股权投资行业需求分析
图表：2020-2022年股权投资行业集中度
