CBD家居生产基地智能化生产改造升级项目可行性研究报告
思瀚产业研究院 远超智慧    2024-01-06

惠州生产基地智能化生产改造升级项目是对公司现有产能的扩充，能有效解决公司目前的产能瓶颈，同时提升公司生产流程的智能化、自动化，提高生产效率，契合家具行业整体增长的发展趋势，从而提高公司盈利能力。

1、项目概况

本项目拟利用现有厂房进行建设，并对相关建筑物进行装修改造，建筑面积合计 39,270.57 平方米。本项目建成后，在软体产品方面，可达到软床 6 万套，床垫 9 万套，床品 4 万套，沙发 3 万套，餐椅 3 万套的年生产能力；在配套家居产品方面，可达到柜式产品 10 万套，餐桌 3 万套的年生产能力。当前公司产能利用率、产销率均处于较高水平，制约了公司销售规模及经营业绩的提升。

随着我国城镇化率以及人均收入水平的提高，家具行业仍有广阔的市场发展空间。本次募投项目的实施，能有效解决公司目前的产能瓶颈，同时提升公司生产流程的智能化、自动化，提高生产效率，契合家具行业整体增长的发展趋势，从而提高公司盈利能力。

本项目由公司全资子公司惠州市远超实业有限公司实施。

2、项目投资概算情况

建筑工程费 5,890.59万元；设备购置费 17,595.28 万元；安装工程费 879.76万元；工程建设其他费用 5,527.10万元；预备费 1,494.64万元；铺底流动资金 533.26万元；合计 31,920.62万元。

3、项目建设的可行性

（1）国家政策鼓励家居产品制造行业发展

为进一步提升我国家居制造行业竞争优势，近年来国家政策密集出台鼓励家居相关产业链发展。

《制造业设计能力提升专项行动计划（2019-2022 年）》指出要实现传统优势产业设计升级，在消费品领域，支持智能生态服装、家用纺织品、产业用纺织品、鞋类产品、玩具家电、家具等设计创新；《轻工业发展规划（2016-2020 年）》中明确提出推动家具工业向绿色、环保、健康、时尚方向发展，促进互联网、物联网、智能家居、电子商务等与家具生产销售相结合，支持智能车间（工厂）建设，培育个性化定制新模式。

《中国家具行业“十三五”发展规划》强调加强品牌建设，培育大型企业；优化流通市场模式，促进多方合作共赢；注重电子商务，促进贸易发展；提升行业设计水平，加强知识产权保护。国家层面的大力支持为本项目的顺利实施提供了政策保障。

（2）广阔的市场空间保障了募投项目产品消化能力

家具市场需求与城镇化和房地产市场密切相关。根据国家统计局数据，我国2022 年城镇化率为 65.22%，但与欧美等发达国家 80%的城镇化率相比，仍有一定差距。未来随着中国城镇化率的持续提高，城市人口不断增加，新增人口会通过购买新房或二手房用于居住，由此必然产生房屋装修需求，从而促进家具行业的市场规模持续增加。

随着宏观经济的发展，我国居民可支配收入持续增长，根据国家统计局的统计，从 2013 年到 2022 年，中国居民人均可支配收入由 18,311 元上升至 36,883元。可支配收入增长带来购买力提升的同时，居民消费结构和消费理念也出现了一定的变化，影响居民消费行为的因素从单纯的价格因素逐渐发展到品牌、质量、信誉、服务以及购物环境等综合因素。因此，我国居民购买力持续提升，为国内家具行业迅速发展奠定了良好的基础，并将带动家具行业的消费升级。

（3）公司多渠道营销的模式保障项目产品的市场销售能力

在市场布局方面，公司在海内外形成了成熟的营销网络体系。在国内市场，截至 2023 年 6 月末，公司拥有约 1,700 多家门店，目前已覆盖除西藏外的全部省、直辖市、自治区，并且大多位于当地的核心商圈的优势地段，能够对周边地区形成良好的辐射作用。

在产品推广方面，公司目前主要以线下渠道销售为主，通过实地考察，选择大城市人流较多的高铁机场站进行广告投放展示公司产品特点，提高客户对产品的直观感受；另外，通过线下经销商渠道实现对消费者的“零距离”产品推广，同时收集用户的其他需求，作为产品改进或者创新的来源。除传统线下经销模式外，公司积极布局电商渠道，目前已在天猫、京东等主流电商平台建立了线上旗舰店，通过线上与线下渠道的双重推动，进一步拉动公司业务发展。

在营销服务方面，公司拟在现有的第三方物流基础上新建自有物流中心，并新建智能仓储点，使公司能够更加高效的响应市场产品需求。同时公司建立了完善的售后服务体系，对于客户提出的各种问题，公司均以积极的姿态快速响应，增强了客户体验。

因此，公司强大的营销体系将为本项目的产品提供强有力的市场支撑。

4、项目的进度安排

本项目建设期为 2 年，主要包括前期工作、勘察设计、装修施工、设备安装及调试等。

5、项目环境保护情况

本项目建设期间产生的主要污染物质是固体废弃物以及施工机械排放的烟尘和噪声、作业粉尘、施工人员生活污水、施工废水等，粉尘主要通过定期洒水清扫、严密包装及覆盖、减少搬运环节等予以处理；对产生噪声的施工机械要合理布局并采取降噪措施，在高噪声设备周围设置掩蔽物，在噪声源附近操作的作业人员配戴防护耳塞；在施工中废水量均不大，应经过简单处理后再排入市政污水管网；装修中产生的固体废弃物及时清运，做到日积日清。

6、项目投资效益分析

本项目投产后，年均实现销售收入 62,459.09 万元，年新增净利润 8,451.97万元，项目投资财务内部收益率所得税后为 20.97%，项目所得税后投资回收期为 5.90 年（含建设期 2 年）。