生物柴油国内产业链逐渐成型
思瀚产业研究院    2024-12-07

生物燃料产业链简析

生物燃料产业链主要包括上游“收储运”、中游油料炼制及下游的供应保障和消费应用。生物柴油生产原材料的提供方在我国主要为地沟油、酸化油等废油脂收集行业，包括各类原料油（如植物油、动物油、废弃油脂、微生物油脂等）、甲醇企业、生产设备提供商等；中游是生物柴油的生产制造企业，负责生物柴油的研发、生产和装配，目前酯交换和催化加氢是主流工艺；下游为生物柴油的终端应用，包括工业燃料、交通燃料、环保增塑剂、表面活性剂等，其中在交通领域的应用占比超过七成。

上游：我国废弃油脂产量较大，具有成本优势

原料结构不断优化，废弃油脂相对优势逐渐显现。从原料结构来看，2023年，全球生物柴油原料 36%为棕榈油，23%为豆油，14%为菜籽油，14%废弃油脂，6%动物脂肪。从欧盟的原料结构来看，最近几年，废弃油脂的比重上升明显，菜籽油和棕榈油比重下降明显。2023 年，菜籽油仍为欧盟生物柴油原料最大的来源，其次是废弃油脂，排名第三的是棕榈油。

其中，棕榈油比例下降明显，这是由于根据 RED 的标准，棕榈油是主要的高间接土地利用变化风险作物，因此REDII 和 III 均规定 2030 年前欧盟成员国将停止以棕榈油作为生物燃料原料，比例将逐渐降低。同时，RED III 规定基于农作物的生物燃料添加量不能超过 7%，以防止生物燃料与粮食生产的原料竞争，同时 RED III 高土地利用风险作物准入门槛将降低，因此豆油等原料也有潜在风险。

废弃油脂（UCO）是未来生物柴油的主流原料。根据欧盟的规定，生物燃料只有满足 60%最低温室气体减排要求时，才能计入欧盟和成员国减碳目标。然而，根据 RED 给出的各类生物柴油默认减排参考值，目前传统生物燃料均未达到标准，而废弃油脂生产的生物柴油的减排参考值可达到 80%，具有明显的优势。

根据RED III 的规定，高等级生物燃料（指采用农林业、工业、生活废弃物、藻类、废弃食用油等生产的生物燃料）有阶段性的添加目标，同时还允许在计算可再生能源使用比例时进行添加量的双倍计算。

我国上游废弃油脂具有产量大但来源分散、种类复杂，回收难度大的特点。中国的废弃油脂主要来源于餐饮业和食品加工行业，包括泔水油、煎炸废弃油、地沟油和抽油烟机凝析油等，此外，还包括动物屠宰分割和皮革加工修削的废弃物提炼的油脂，以及食用油脂精炼加工过程中产生的脂肪酸、甘油脂等。

每年产生的废弃油脂可达 500 万吨以上。我国废弃油脂来源较为分散，种类繁多，管理困难，一旦处置不规范将会增加回流餐桌的风险，危害健康，因此国家对废弃油脂回收管理逐步加强。废弃油脂的收集和运输是产业链的重要环节。在国内，废弃油脂的收集主要依靠特许经营单位进行，这些单位有偿收购废弃油脂，并从源头上防止废弃油脂进入非法渠道。收集到的废弃油脂会被送到生物资源再生中心进行集中处理。这些处理厂通过生物酶等技术将废弃油脂转化为生物柴油、生物航煤等可再生能源产品。

中国是全球 UCO 原料的核心供应国。2021 年全球 UCO 总产量约 640 万吨，其中中国产量约 186 万吨，占比高达 29%，为全球 UCO 原料的核心供应国，相关产品主要出口欧盟。在潜在供给方面，根据 Greenea Analysis 预测，全球UCO 原料潜在供应量或超过 1125 万吨，其中中国潜在供应量达到 610 万吨，产能目前仍具有较大的提升空间；相较之下，欧盟、美国等发达国家 UCO 产能已接近上限，未来可能需要通过进口来满足国内需求。

此外，2024 年 11 月 15 日，财政部、税务总局发布《关于调整出口退税政策的公告》，取消铝材、铜材以及化学改性动、植物或微生物油、脂等产品出口退税，将部分成品油、光伏等出口退税率由 13%下调至 9%，公告自 2024 年 12 月 1 日起实施。此次出口退税政策的调整可能会导致中国 UCO 出口减少，国内供应相对增加，价格下跌，生物燃料生产企业成本降低，进而提升利润空间。

下游：推广试点示范助力构建完整产业链

国内推广应用生物柴油，试点示范内容多样。为解决柴油供应不足问题，中国2005 年就在云南、江苏等省份进行过生物柴油试点推广工作，海南省从 2010 年11 月起在两个县进行了近 2 年的封闭销售试运行，云南昆明市于 2011 年开始，上海从 2013 年 9 月起开始。现有 300 多家加油站销售 B5 生物柴油，试点取得了良好的示范效果和社会效益。

2023 年，生物柴油开始用作船舶燃料。中国船舶燃料有限责任公司、中石化中海船舶燃料供应有限公司等船舶燃料供应商已在宁波舟山国家能源局批准 22 家单位进行生物柴油推广应用试点，其中包含舟山自贸区、中国船舶燃料有限责任公司、中国石化燃料油销售有限公司三家单位的试点项目，预计将带动 72 万～96 万吨/年的船舶燃料生物柴油掺混需求。

我国同时启动可持续航空燃料应用试点。9 月 18 日，国家发展改革委、中国民航局在京举行可持续航空燃料（SAF）应用试点启动仪式，此次试点分两阶段实施，将围绕供油保障、油品质量监控、效果评估、机制标准建设等关键领域，同步开展研究探索。9 月 19 日起，国航、东航、南航从北京大兴、成都双流、郑州新郑、宁波栎社机场起飞的 12 个航班将正式加注 SAF。

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